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EP.03 AI时代的电力战争

2026年9月20日 · 1:16:40

敏姐的播客《十分吸引》EP.03邀清华四川能源互联网研究院电力市场所所长蔡元纪与绿色和平气候与能源项目主任舒意雯，拆解AI时代拼算法、拼芯片之后的第三层竞争——电力：马斯克在G20科技部长会议警告2027年AI芯片将面临至少15吉瓦电力缺口，电正从成本项变成资产项，资本正从比特世界流向瓦特世界。蔡元纪指出中国数据中心用电1700至1800亿度、占总用电不到2%，十五五或达4000至6000亿度，总量并不缺电；美国则卡在"慢"：2026至2028年数据中心电力需求68吉瓦而电网只能供30吉瓦、2028年缺口约47吉瓦，并网流程慢、居民抗议与选票政治逼得大厂自建电源，微软小时级100%绿电目标疑似推迟或放弃，Meta退出RE100，亚马逊在德州规划7.65吉瓦园区配35台燃机。节目还解读了PJM一季度批发电价同比涨76%、居民电费被推高约18%的争议，说明容量拍卖机制让2028年的成本今年就进了电价。中国的问题在机制协同而非总量：算电协同八个字"以电强算、以算促电"，八大枢纽分负荷中心与低成本供应两类，乌兰察布靠年均4.3度的低温、3毛5承诺电价和到北京4.2毫秒时延吸引华为、阿里、字节、DeepSeek建数据中心，绿电直连加储能是解决新能源波动与算力负荷匹配的关键，绿证约5至8元一张、度电绿色溢价约5厘到1分。投资层面，数据中心持有型不动产ABS与首批公募REITs已落地，苹果中国清洁能源基金、微软气候创新基金等CVC让科技公司从消费者变成新型电力系统的合伙人，胜负手在于谁先跑通低成本资金加长期稳定电力的商业闭环。